Episodio 93: Titulización de Deuda, ABS y MBS: Claves para Entender la Crisis de 2008

Podcast inversion para humanos con Borja Rubi
Inversión para humanos
Episodio 93: Titulización de Deuda, ABS y MBS: Claves para Entender la Crisis de 2008
Loading
/

Te doy la bienvenida a al podcast de Inversión para Humanos, el podcast de inversión en el que te cuento de manera fácil, sencilla y amena todo lo que tiene que ver con inversiones, con educación financiera, con economía y con finanzas en general. Incluso a veces igual, hasta te cuento algo relacionado con el emprendimiento. Como bien sabes, yo soy Borja Rubí asesor financiero independiente registrado en la CNMV (Comisión Nacional de Mercado de Valores en España y Banco de España). La crisis financiera de 2008 dejó una marca indeleble en la economía global, y comprender sus causas es esencial para cualquier persona interesada en la educación financiera. En este artículo, exploraremos un aspecto fundamental que contribuyó a ese colapso: la titulización de deuda, los Asset-Backed Securities (ABS) y los Mortgage-Backed Securities (MBS).

No te olvides de suscribirte a mi email diario:

¿Qué es la Titulización de Deuda y cómo funciona?

La titulización de deuda es un proceso mediante el cual una institución financiera reúne diversos tipos de deudas, como bonos y pagares, y los agrupa en un paquete que se vende en el mercado. Este paquete, conocido como ABS, permite a los inversores comprar una porción de esa deuda consolidada.

El Encanto de los ABS: Un Paquete de Sorpresas Financieras

Imagina ser el gestor de un banco con una variedad de activos financieros, desde pagares hasta bonos de renta fija. Al reunirlos en un atractivo paquete (casi como una caja de regalo financiera), puedes vender estos ABS en el mercado, ofreciendo a los inversores un retorno anual.

Pero, ¿cuál es el riesgo? Aquí es donde entra en juego la calidad de los activos. Convencer al mercado de que los mejores clientes del banco respaldan estos paquetes es esencial. «No te preocupes», dices, «son las deudas de las multinacionales, las familias más ricas. Estos pagarán».

ABS vs. MBS: Una Diferencia Crucial

Dentro de la titulización de deuda, se destacan dos variantes importantes: ABS y MBS. Los Mortgage-Backed Securities implican hipotecas respaldadas por activos inmobiliarios. Aquí es donde la historia se complica, ya que la calidad de estas hipotecas es crucial. Un MBS puede contener activos de alta o baja calidad, dependiendo de la solidez financiera de los prestatarios.

Riesgos y Desafíos: El Colapso de la Crisis Subprime

La crisis de 2008 se desencadenó cuando los ABS y MBS, inicialmente atractivos, comenzaron a incluir activos de menor calidad. Hipotecas subprime, préstamos dudosos y créditos de riesgo se mezclaron en estos paquetes, llevando al mercado a exigir mayores rendimientos. Cuando los prestatarios comenzaron a incumplir, la crisis subprime explotó, afectando a instituciones financieras de todo el mundo.

Lecciones Aprendidas y Perspectivas Futuras

Como asesor financiero independiente, mi objetivo es proporcionarte insights valiosos. Aprender de la historia nos permite tomar decisiones financieras más informadas. La titulización de deuda, los ABS y MBS son herramientas poderosas, pero la calidad de los activos es clave. Suscríbete a mi email diario para recibir conocimientos exclusivos y fortalecer tu educación financiera.

¡Optimiza tu Conocimiento y Suscríbete Ahora!

Descubre más sobre la titulización de deuda, ABS y MBS. Suscríbete a mi email diario y recibe información exclusiva sobre finanzas, inversiones y negocios. Como asesor financiero, estoy comprometido a brindarte contenido valioso para que tomes decisiones financieras sólidas. ¡Nos vemos en el próximo episodio de Inversión para Humanos! ¡Ciao, chao!

Borja Rubí

Asesor Financiero Independiente registrado en la CNMV y el Banco de España como agente de Diaphanum SV (nº 265). Licenciado en ADE por la Universidad de Oviedo, Experto en Bolsa y Gestión de Patrimonios por la Universidad de Oviedo y VMP Executive sobre Gestión de Empresa Familiar en el IE Business School Madrid. Certificación europea MIFID II para asesorar – European Financial Advisor nº 9764 por EFPA España. Más de 13 años asesorando a familias, ahorradores, empresas e inversores en España y Andorra.

**DISCLAIMER: Reiteramos que el contenido incluido en este podcast / web / blog no implica ningún asesoramiento puntual, recurrente ni personalizado para inversores minoristas o profesionales, ni supone en ningún momento una recomendación de compra ni una invitación a la inversión en acciones, fondos de inversión, renta fija o cualquier otro activo. Se trata de una información genérica para acercar la inversión y la educación financiera a través de nuestro contenido al público general

Resumen
Nombre del artículo
Titulización de Deuda, ABS y MBS: Claves para Entender la Crisis de 2008
Descripción
La crisis financiera de 2008 dejó una marca indeleble en la economía global, y comprender sus causas es esencial para cualquier persona interesada en la educación financiera. En este artículo, exploraremos un aspecto fundamental que contribuyó a ese colapso: la titulización de deuda, los Asset-Backed Securities (ABS) y los Mortgage-Backed Securities (MBS).
Autor
Publisher Name
Asesor Financiero Independiente
Publisher Logo
Chatear con Borja
1
Hello!! Borja al habla
Ey! Borja al otro lado. Escríbeme con cualquier duda